Sergio es un empedernido jugador clandestino. Tras perder una apuesta con su tío Freddy, un oscuro comerciante del bajo-mundo penquista, se ve obligado, junto a su amigo Flaco, a realizar una peligrosa entrega a un mafioso argentino, para saldar la deuda. En el intercambio un disparo hiere mortalmente al jefe de la mafia, obligando a los dos amigos a huir de la mafia en una frenética persecución, en medio de boites, matones, autos y húmedas calles. Una noche en Concepción, donde Sergio, el Flaco, y una prostituta (Manuela) encontrarán un final inesperado.